8月30日11点30分，币安上线了「牛来」的USDT本位永续，合约代号就是中文的「牛来USDT」。这个币来自那部两个人做了五年、因为画面粗糙反而出圈的国产动画，加上「牛来」谐音「牛市来了」，梗就这么成了。上线第一天24小时振幅57.4%，单日涨28.7%，按分钟算的已实现波动率95.7个基点——我拉了全市场612个永续做横向对比，它在下影线的深度和频率上排第一。 问题也在这儿。这种波动下追多，你不 ...

本文研究的是一种由“滚动统计窗口”产生的行为金融假设：我们并不直接预测未来价格，而是提前计算未来几十分钟交易者将看到的 24h 涨跌幅会如何机械变化，再观察价格是否对这种注意力变化产生反馈。当前策略没有直接测量主动订单流，因此本文讨论的是“可能的传导路径”，不是已经得到证明的订单流因果关系。 一、一个看似不起眼的数字 几乎所有加密货币交易界面都会把 24 小时涨跌幅放在非常醒目的位置。涨幅榜、跌幅 ...

其实一直想对二元期权市场做一次相对完整的建模。 这类市场看上去很简单。以 Polymarket 的 BTC 15 分钟 Up/Down 为例，一轮只有两个结果：到期价格高于基准价则 Up 胜出，否则 Down 胜出。没有复杂的收益曲线，也没有传统期权中那么多执行价与期限组合。 但真正要把它做成量化系统，却很难找到一个合适的切入点。 如果只是预测 BTC 接下来涨还是跌，问题很容易退化成均线、动量、 ...

网格负责回答“价格走到哪里做一次动作”，凯利负责回答“整套策略最多能用多少钱”。把这两件事分开，才有可能让网格从一组补仓规则，变成一套可以回测、可以对账、也知道什么时候应该停手的系统。 本文讨论一个只做多的动态网格原型，适用于 FMZ 支持的线性永续合约。它既可以用于传统 Crypto 标的，也可以研究 NVDA 等 TradFi 映射类永续产品，但不依赖某一家交易平台的私有接口。 先说明边界：本 ...

策略简介 MV策略是一个成交量与均线相结合的策略，其基本原理是价格的上涨或者下跌，一般都伴随着成交量的放大。在单均线策略中，很多时候当价格突破均线买入后，价格就开始下跌，当价格跌破均线卖出后，价格就开 ...

CREMA模型是基于波动率和均线组合而成，是一个不间断持仓的反手策略，适合趋势行情较多的工业品种。回测数据周期是2015年2月22日至2021年12月09日，K线周期是日线，策略参数默认已设置为最优参 ...

策略简介 震荡行情 一直是令趋势交易者头疼的一件事，有时候刚一开仓，价格就回到止损位置，止损之后，价格又突破了止损位置。然而，就是这么一个人人无法回避、天天与之战斗的东西，上百年来，却从来没有一个人能 ...

策略简介 在量化投资领域，突破 策略 是常用的策略之一，常见的突破方式比如有价格突破某一通道的上下轨、价格突破某一段时期的最高价或最低价、价格突破某一设定好的平台等。   比如说唐奇安通道策略，也就是 ...